Die Zielunternehmen
Bei den Zielunternehmen wird es sich primär um spezialisierte Produktionsunternehmen - wirtschaftlich gesunde, erfolgreiche Nischenanbieter mit Potenzial zum Weltmarktführer - handeln. Diese sind in ihrer Branche bereits gut positioniert, sie zeichnen sich durch ihre Einzigartigkeit, ihre Rentabilitäts- und internationales Wachstumspotenzial aus. Wir gehen davon aus, dass das Management zumindest für eine angemessene Übergangszeit weiter im Unternehmen verbleibt.
Bei den beabsichtigten Akquisitionen handelt es sich idealerweise um Nachfolgeregelungen, Wachstumsfinanzierungen oder Konzern - Spin - Off's. Wir streben zumindest eine Mehrheitsbeteiligung bereits im ersten Schritt an, die Gesamtübernahme kann in Teilschritten erfolgen.
Der Umsatz der Zielunternehmen soll maximal 50 Mio Euro betragen.
A. Nachfolge von profitablen Familienunternehmen
Mittelständische Unternehmer ziehen sich aus der operativen Führung ihres gesunden Unternehmens zurück und geben die unternehmerische Verantwortung des Gesellschafters ab. Gleichzeitig ist es ihnen ein Anliegen, die Unabhängigkeit, Identität und Weiterentwicklung ihres Unternehmens dauerhaft zu sichern. Ungeachtet einer soliden zweiten Fach- und Führungsebene ist eine Nachfolge nicht oder nicht ausreichend gegeben.
Geschäftsposition
- Produzierendes Unternehmen (vorzugsweise Maschinenbau)
- Starke Marktposition in attraktiven Nischen
- Zentrale im deutschsprachigen Wirtschaftsraum
- Keine bis geringe Abhängigkeit von Kunden oder Lieferanten
- Etablierte zweite Fach- und Führungsebene
- Zumindest 7 Jahre im Markt
Finanzen
- Umsatz 5 - 30 Mio Euro
- Nachhaltig überdurchschnittlich profitabel EBIT ≥ 10%
- Solide Bilanz
- Geringer Verschuldungsgrad
B. Wachstumsfinanzierungen und Konzern - Spin - Off's
Gut in Nischen positionierte Unternehmen beabsichtigen zu expandieren, neue Produkte zu launchen oder ihr Geschäftsfeld zu internationalisieren. Die Abhängigkeit von institutionellen Finanzinvestoren soll vermieden werden, vielmehr suchen sie nachhaltig unternehmerisch orientierte Kapitalgeber.
Internationale Konzerne wiederum wollen sich von Beteiligungen trennen, die nicht mehr zum Kerngeschäft des Unternehmens passen. Eventuell befinden sich diese Beteiligungen auch in einer Umbruchs- oder Schwächephase. Für deren eigenständige Weiterentwicklung suchen sie engagierte und unternehmerisch agierende Eigentümer.
Geschäftsposition
- Produzierendes Unternehmen (vorzugsweise Maschinenbau)
- Starke Marktposition in attraktiven Nischen
- Zentrale im deutschsprachigen Wirtschaftsraum
- Keine bis geringe Abhängigkeit von Kunden oder Lieferanten
- Etablierte zweite Fach- und Führungsebene
- Zumindest 7 Jahre im Markt
Finanzen
- Umsatz 10 - 50 Mio Euro
- Hohes Ertragspotenzial trotz aktueller Schwächephase
- Mindestrentabilität EBIT -5%
- Solide Bilanz
